?

數(shù)量技術(shù)宅團(tuán)隊(duì)在CSDN學(xué)院推出了量化投資系列課程

歡迎有興趣系統(tǒng)學(xué)習(xí)量化投資的同學(xué)，點(diǎn)擊下方鏈接報(bào)名：

量化投資速成營(yíng)（入門(mén)課程）

Python股票量化投資

Python期貨量化投資

Python數(shù)字貨幣量化投資

C++語(yǔ)言CTP期貨交易系統(tǒng)開(kāi)發(fā)

數(shù)字貨幣JavaScript語(yǔ)言量化交易系統(tǒng)開(kāi)發(fā)

零手續(xù)費(fèi)帶來(lái)的機(jī)會(huì)

從7月8日的20點(diǎn)開(kāi)始，某安推出了BTC現(xiàn)貨交易零手續(xù)費(fèi)的優(yōu)惠活動(dòng)，不論是Maker還是Taker都不收取手續(xù)費(fèi)。此次活動(dòng)包括了交易量最大的BTC/USDT和BTC/BUSD。???????

?BTC現(xiàn)貨對(duì)零費(fèi)率，對(duì)量化交易來(lái)說(shuō)是一個(gè)極大的利好，最直接的影響就是套利的成本。以幣安本所的現(xiàn)貨和USDT本位合約套利為例，在原先的手續(xù)費(fèi)基礎(chǔ)上，單次交易需要扣除至少千分之2到千分之3的手續(xù)費(fèi)，而現(xiàn)在只需要U本位合約端的手續(xù)費(fèi)即可。以最普通用戶為例，BNB抵扣后的USDT合約手續(xù)費(fèi)僅為萬(wàn)分之3.6，也就是說(shuō)，對(duì)于BTC現(xiàn)貨和U本位合約之間的套利交易，總共只需要萬(wàn)分之7.2的手續(xù)費(fèi)了。

策略邏輯與回測(cè)結(jié)果

那么，我們是否可以利用這樣低廉的手續(xù)費(fèi)來(lái)爭(zhēng)取更多套利的機(jī)會(huì)？答案是肯定的。

以一個(gè)最簡(jiǎn)單的策略思路為例，我們知道，BTC現(xiàn)貨和BTC合約的價(jià)格是形影不離，長(zhǎng)期趨同的，但是在短期，由于不同市場(chǎng)交易者帶來(lái)供需的變化，會(huì)產(chǎn)生暫時(shí)的偏離現(xiàn)象，也就是BTC現(xiàn)貨可能高于BTC合約，也可能低于BTC合約，以一周的BTC合約現(xiàn)貨溢價(jià)率為例，最高達(dá)到了6.5%，而最低是-8.7%，僅一周的價(jià)差波動(dòng)，來(lái)回最大就到了15%以上。因此，在手續(xù)費(fèi)極低的情況下，價(jià)差波動(dòng)將產(chǎn)生大量的有利可圖套利機(jī)會(huì)。

于是，我們形成了一個(gè)簡(jiǎn)暴的策略邏輯：

當(dāng)USDT本位BTC合約價(jià)格超過(guò)BTCUSDT現(xiàn)貨價(jià)格一定百分比，同時(shí)做多現(xiàn)貨、做空U本位合約；

當(dāng)SDT本位BTC合約價(jià)格低于BTCUSDT現(xiàn)貨價(jià)格一定百分比，同時(shí)平倉(cāng)套利對(duì)。

由于資金費(fèi)率的機(jī)制，BTC合約溢價(jià)最終會(huì)回歸，因此這個(gè)策略邏輯可以說(shuō)幾乎是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)的。

對(duì)于這個(gè)邏輯，我們用從2020年1月到2022年6月的BTCUSDT現(xiàn)貨，以及BTCU本位合約的1分鐘數(shù)據(jù)進(jìn)行回測(cè)。需要提醒的是，實(shí)際交易機(jī)會(huì)會(huì)比回測(cè)更多，因?yàn)榛販y(cè)我們采用的是1分鐘的收盤(pán)價(jià)進(jìn)行測(cè)試，而實(shí)盤(pán)可以使用tick級(jí)別數(shù)據(jù)進(jìn)行信號(hào)的觸發(fā)，交易頻率會(huì)更高。

我們回測(cè)了兩組參數(shù)，一組保守、一組激進(jìn)。保守組參數(shù)假設(shè)U本位合約溢價(jià)0.2%進(jìn)場(chǎng)，折價(jià)0.1%出場(chǎng)，并且每筆交易支付0.1%的手續(xù)費(fèi)，得到下圖回測(cè)結(jié)果?？鄢灰壮杀竞竽昊找媛试?0%以上，交易勝率90%以上，回撤極小。

激進(jìn)組參數(shù)假設(shè)U本位合約溢價(jià)0.1%進(jìn)場(chǎng)，折價(jià)0.05%出場(chǎng)，每筆0.15%的預(yù)期利潤(rùn)已經(jīng)足以讓我們?cè)诘褪掷m(xù)費(fèi)率環(huán)境下盈利了。激進(jìn)組參數(shù)扣除交易成本后年化收益率在25%以上，交易勝率90%以上，同樣幾乎沒(méi)有回撤。

全自動(dòng)實(shí)盤(pán)交易系統(tǒng)

幾乎無(wú)風(fēng)險(xiǎn)的策略邏輯 + 勝率極高幾乎不回撤的回測(cè)結(jié)果，全自動(dòng)實(shí)盤(pán)交易系統(tǒng)包括以下功能：

1 實(shí)現(xiàn)了和回測(cè)完全一致的交易邏輯，7*24小時(shí)全自動(dòng)交易。

2 提高資金利用率：USDT本位合約資金與現(xiàn)貨合約資金的靈活劃轉(zhuǎn)，資金效率最大化

3 風(fēng)控模塊：USDT本位合約爆倉(cāng)的風(fēng)控邏輯、套利對(duì)單腿的風(fēng)控處理

4 增加對(duì)資金費(fèi)率的過(guò)濾：USDT本位合約負(fù)資金費(fèi)率不觸發(fā)開(kāi)倉(cāng)，降低交易成本

5 對(duì)極端情形（交易所把網(wǎng)線、API失去響應(yīng)等）的容錯(cuò)機(jī)制

????往期干貨分享推薦閱讀

數(shù)字貨幣中短線策略（數(shù)據(jù)+回測(cè)+實(shí)盤(pán)）

量化投資對(duì)于數(shù)據(jù)源、回測(cè)、實(shí)盤(pán)平臺(tái)的選擇

數(shù)字貨幣穩(wěn)定幣對(duì)網(wǎng)格做市策略

萬(wàn)物皆可秒——淘寶秒殺Python腳本，掃貨618，備戰(zhàn)雙11！

數(shù)字貨幣資金費(fèi)策略

數(shù)字貨幣無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率又雙叒叕擴(kuò)大了！

分享一個(gè)年化15%以上的無(wú)風(fēng)險(xiǎn)套利機(jī)會(huì)

【數(shù)量技術(shù)宅|交易系統(tǒng)開(kāi)發(fā)系列分享】網(wǎng)格交易系統(tǒng)開(kāi)發(fā)

通過(guò)深度學(xué)習(xí)股價(jià)截面數(shù)據(jù)分析和預(yù)測(cè)股票價(jià)格

剖析一個(gè)數(shù)字貨幣高頻策略

數(shù)字貨幣交易信號(hào)實(shí)時(shí)預(yù)警推送（含群聊）

Omega System Trading and Development Club內(nèi)部分享策略Easylanguage源碼

量化交易如何選擇云服務(wù)器，如何在本地遠(yuǎn)程開(kāi)發(fā)與調(diào)試云服務(wù)器程序

一個(gè)真實(shí)數(shù)據(jù)集的完整機(jī)器學(xué)習(xí)解決方案（下）

一個(gè)真實(shí)數(shù)據(jù)集的完整機(jī)器學(xué)習(xí)解決方案（上）

如何使用交易開(kāi)拓者（TB）開(kāi)發(fā)數(shù)字貨幣策略

股指期貨高頻數(shù)據(jù)機(jī)器學(xué)習(xí)預(yù)測(cè)

如何使用TradingView（TV）回測(cè)數(shù)字貨幣交易策略

如何投資股票型基金？什么時(shí)間買(mǎi)？買(mǎi)什么？

【數(shù)量技術(shù)宅|量化投資策略系列分享】基于指數(shù)移動(dòng)平均的股指期貨交易策略

AMA指標(biāo)原作者Perry Kaufman 100+套交易策略源碼分享

【 數(shù)量技術(shù)宅 | 期權(quán)系列分享】期權(quán)策略的“獨(dú)孤九劍”

如何獲取免費(fèi)的數(shù)字貨幣歷史數(shù)據(jù)

【數(shù)量技術(shù)宅|金融數(shù)據(jù)分析系列分享】套利策略的價(jià)差序列計(jì)算，恐怕沒(méi)有你想的那么簡(jiǎn)單

【數(shù)量技術(shù)宅|量化投資策略系列分享】成熟交易者期貨持倉(cāng)跟隨策略

【數(shù)量技術(shù)宅|量化投資策略系列分享】多周期共振交易策略

【數(shù)量技術(shù)宅|金融數(shù)據(jù)分析系列分享】為什么中證500（IC）是最適合長(zhǎng)期做多的指數(shù)

??大宗商品現(xiàn)貨數(shù)據(jù)不好拿？商品季節(jié)性難跟蹤？技術(shù)宅帶你Python爬蟲(chóng)一鍵解決沒(méi)煩惱

【數(shù)量技術(shù)宅|金融數(shù)據(jù)分析系列分享】如何正確抄底商品期貨、大宗商品

【數(shù)量技術(shù)宅|量化投資策略系列分享】股指期貨IF分鐘波動(dòng)率統(tǒng)計(jì)策略

【數(shù)量技術(shù)宅 | Python爬蟲(chóng)系列分享】實(shí)時(shí)監(jiān)控股市重大公告的Python爬蟲(chóng)文章來(lái)源地址http://www.zghlxwxcb.cn/news/detail-820413.html

到了這里，關(guān)于低風(fēng)險(xiǎn)穩(wěn)健套利策略的文章就介紹完了。如果您還想了解更多內(nèi)容，請(qǐng)?jiān)谟疑辖撬阉鱐OY模板網(wǎng)以前的文章或繼續(xù)瀏覽下面的相關(guān)文章，希望大家以后多多支持TOY模板網(wǎng)！